シリコンバレー銀行の倒産

金曜日、シリコンバレー銀行は破産を宣言し、連邦当局によって閉鎖されました。 私たちは、2008 年の米国危機以来最大の銀行破綻について話している。

この記事では、これほど価値のある銀行が閉鎖を余儀なくされた理由について詳しく説明します。

シリコンバレー銀行とは何か、破産を宣言した理由

シリコンバレー銀行 (SVB) は、テクノロジー企業やイノベーション企業に融資および銀行サービスを提供する専門銀行でした。

1983 年にカリフォルニア州サンタクララで設立された SVB は、米国、英国、中国、イスラエルを含むいくつかの国にオフィスを持つグローバルな金融機関に成長しました。

その使命は主に、オーダーメイドの金融ソリューションと専門家のアドバイスを提供することにより、革新的な企業の成長と成功を支援することでした。

SVB は、テクノロジーと革新的な企業のニーズにのみ焦点を当てているという点でユニークです。 クライアントには、ソフトウェア、ハードウェア、クリーンテック、ライフ サイエンス、ヘルスケアなど、さまざまな分野のベンチャー キャピタル企業、プライベート エクイティ企業、新興企業、上場企業が含まれます。

Silicon Valley Bank の金融サービスには、商業銀行、投資銀行、資産管理、プライベート バンキングが含まれます。

SVB は、テクノロジーとイノベーション セクターをサポートするというコミットメントにより、世界で最も革新的な企業の多くにとって信頼できるパートナーとなっています。

テクノロジー企業の基盤となったシリコンバレー銀行

SVB は、次のような企業の成長と成功に重要な役割を果たしてきました。 でログイン、ヤフー！ およびLinkedInを提供し、テクノロジーおよびイノベーション部門への金融サービスの主要プロバイダーであり続けています。

新興企業からの資金が豊富なシリコンバレー銀行は、ほとんどの競合銀行の戦略に従いました。預金のごく一部を現金に割り当て、残りを国債などの長期債の購入に使用しました。低金利期間中の適度なリターン。

しかし、この戦略は近視眼的であることが判明しました。銀行は、XNUMX 年以上にわたって提供されたパンデミック刺激策によって過熱した経済全般のパフォーマンスを考慮に入れていなかったからです。

初期トラブル

連邦準備制度理事会が急速なインフレに対抗するために利上げを開始したとき、シリコンバレー銀行は窮地に立たされました。 かつて安全と考えられていたその投資は、より高い金利を提供する新しい国債と比較して魅力的ではなくなりました.

さらに、新興企業への資金提供が減少し、銀行の顧客である技術新興企業とその幹部が資金を引き揚げることになりました。

これは銀行に問題を引き起こし、顧客の要求に応えるために投資の一部を大幅な値引きで売却しなければならなかったでしょう。

シリコンバレー銀行の急速な崩壊につながったすべての問題が、金利の上昇によって引き起こされたわけではありません。 この銀行は、その没落の一因となった点で他の銀行とは異なっていました。

連邦預金保険公社 (FDIC) は 250,000 ドルまでしか保証しないため、この額を超える預金は政府による同じ保護を受けられません。 シリコンバレー銀行には、金融の混乱期にお金を引き出していた無保険の大規模な預金者が多数いました。

先週の水曜日にシリコンバレー銀行が被った巨額の損失が明らかになった後、テクノロジー業界全体がパニックに陥り、新興企業は資金を引き出そうとしました。

銀行の破綻は金融セクターにとって何を意味するのでしょうか?

シリコン バレー銀行は、国内最大手の銀行よりもはるかに小規模です。その 209 億ドルの資産は、JP モルガン チェースの 3 兆ドルをはるかに下回っています。

しかし、パニックに陥った顧客や投資家が預金を引き出し始めると、銀行取り付け騒ぎが発生する可能性があります。 今週の終わりに最も差し迫った懸念は、シリコンバレー銀行の破綻が他の銀行の顧客を怖がらせてしまうのではないかということでした。

現時点では、銀行間でドミノ効果はまだ生じていませんが、First Republic Bank (サンフランシスコ) や Signature Bank (ニューヨーク) などの主要銀行のシェアは 20% 以上下落しています。 他の主要銀行も増加を記録しましたが。

SVB の破綻は、その銀行に特有の状況によって引き起こされたものであり、他の破綻の前触れではない可能性があります。

他の銀行は、複数のセクター、顧客ベース、および地理的領域にわたって、はるかに多様化しています。 米連邦準備制度理事会（FRB）が行った大手銀行と金融機関の最新の「ストレス テスト」では、深刻な不況と失業率の大幅な低下をすべての銀行が乗り切ることが示されました。
しかし、銀行の閉鎖は、預金を持っていた企業に大きなストレスを与えています。

SVB の失敗の影響を理解し、資金を預け入れた他の企業のストレスと混乱を軽減することが、この状況の最も重要な側面かもしれません。

SVB 銀行の崩壊は暗号エコシステムにどのような影響を与えるでしょうか?

シリコンバレー銀行の最近の破綻は、金融界全体に震えを引き起こしました。 崩壊はまた、新興の暗号通貨の世界に広範囲に及ぶ結果をもたらす可能性があります.

銀行の破綻の潜在的な影響の XNUMX つは、銀行の管理がより厳しくなることです。 暗号通貨セクター 規制当局による。

SVB はフィンテック分野で重要な役割を果たしており、その終焉は次のように促す可能性があります レギュレータ 多くの場合、規制されていない暗号通貨の世界を詳しく見てみましょう。

SVB の崩壊によるもう XNUMX つの潜在的な影響は、仮想通貨セクターに対する投資家の信頼の喪失です。 多くの仮想通貨スタートアップは、資金調達を SVB に依存しており、銀行の失敗により、投資家はこのセクターへの投資に対してより慎重になる可能性があります。

これは、スタートアップが資金調達に苦労しているため、暗号通貨セクターの成長の鈍化につながる可能性があります.

しかし、一部の専門家は、SVB の失敗は最終的に暗号通貨セクターにとってプラスになる可能性があると考えています。

SVB のような主要なフィンテック プレーヤーの崩壊は、このセクターの投資家や新興企業に対する警鐘と見なすことができます。

この失敗は、リスク管理と責任ある投資慣行への新たな焦点につながる可能性があり、最終的にはより持続可能で安定した暗号通貨エコシステムにつながる可能性があります.