連邦準備制度がインフレと戦うために金利を引き上げる理由

連邦準備制度理事会は水曜日に2018年以来の最初の利上げを発表する準備ができています。

中央銀行は、コロナウイルスのパンデミックによって部分的にもたらされた25年以上の最悪のインフレに対処するために、目標のフェデラルファンド金利を40ベーシスポイント、つまりXNUMX分のXNUMXパーセント引き上げる可能性があります。

それでも、すでに財布に負担をかけているより高い価格に取り組んでいる消費者は、借入コストの増加がインフレを抑えるのにどのように役立つのか疑問に思うかもしれません。

消費者物価指数は7.9月の前年比でXNUMX％上昇しました。 1982年XNUMX月以来の最高レベル。 フード そして燃料が増加を促進し、労働者が昨年見たかもしれない賃金上昇をさらに侵食した。

インベストインユーからのその他：
あなたの財政に春の大掃除をしたいですか？ まず、整理する
退職後の債務の管理について知っておくべきことは次のとおりです
経済的な成功を見つけたいですか？ 開始方法は次のとおりです

「これは、一般的な消費者にとって非常に理解しにくいことです。これまでこのようなインフレ率を見たことがない人口の大部分にはなじみのないこれらの急速な値上げを見てください」と、IndeedのシニアフェローであるTaraSinclairは述べています。採用ラボ「そして、これらすべてにおけるFRBの複雑な役割を理解しようとすることは非常に混乱します。」

ここにあなたが知る必要があるものがあります。

FRBの任務

連邦準備制度は、経済に関していくつかの主要な目標を持っています：最大の雇用を促進し、価格を安定させ、適度な長期金利を確保することです。

一般的に、中央銀行は、パンデミックの前に遅れていた数値である、年間約2％のインフレを維持することを目指しています。

インフレと戦うためのFRBの主なツールは金利です。 コロンビア大学ビジネススクールのアシスタントファイナンス教授であるYimingMa氏は、商業銀行の短期借入金利を設定することでそれを実現し、それらの銀行はそれを消費者や企業に引き継ぐと述べた。

そのレートは影響します あなたが住宅ローンや自動車ローンにクレジットカードで支払う利子は、借り入れをより高価にします。 反対に、普通預金口座の金利にも影響します。

金利と経済

しかし、より高い金利はどのようにインフレに巻き込まれるのでしょうか？ 経済を減速させることによって。

バンクレートのチーフファイナンシャルアナリスト、グレッグマクブライド氏は、「FRBは、必要に応じて、金利をアクセルペダルまたは経済のブレーキとして使用します」と述べています。 「インフレ率が高くなると、彼らは金利を引き上げ、それを使ってインフレを抑制しようとして経済にブレーキをかけることができます。」  

基本的に、FRBは、消費者や企業が投資を控えるように借入をより高額にすることを目指しており、それによって需要を冷やし、できれば価格を抑えることを目指しています。

マクブライド氏によると、サプライチェーンの問題を緩和するという副次的な影響もある可能性があります。これは、現在価格が急騰している主な理由のXNUMXつです。 それでも、FRBはサプライチェーンの問題に直接影響を与えたり解決したりすることはできないと彼は述べた。

「サプライチェーンが問題である限り、インフレを促進する外部の賃金上昇と戦う可能性が高い」と彼は述べた。

FRBが避けたいこと

エコノミストにとっての主な懸念は、FRBが金利を急上昇させ、需要を抑制しすぎて、経済を停滞させることです。

これは、企業が雇用をやめたり、労働者を解雇したりすると、失業率の上昇につながる可能性があります。 FRBが利上げを実際に上回った場合、それは経済を不況に追い込み、これまでの進展を停止させ、逆転させる可能性があります。

経済のインフレを治療することは、化学療法で癌を治療するようなものだとシンクレアは述べた。

「物事を遅くするために経済の一部を殺さなければならない」と彼女は言った。 「それは楽しい治療法ではありません。」

もちろん、 アクションには時間がかかります FRBは経済に影響を与え、インフレを抑制します。 そのため、連邦公開市場委員会は経済データを注意深く監視して、金利を引き上げる金額と頻度を決定します。

ウクライナでの戦争による不確実性もあり、ガスなどの商品の価格も上昇しています。 FRBは、戦争が米国経済にどのような影響を与えているかを監視し、それに応じて行動する必要があります。

良くなる前に悪化するかもしれません

連邦準備制度理事会が金利を引き上げるとき、人々はインフレが改善する前にそれらの引き上げのマイナス面を見る可能性も高いとシンクレアは述べた。

基本的に、それは消費者がお金を借りるためにより多くを支払わなければならないかもしれないことを意味します、そしてそれでもガソリンポンプと食料品店でより高い価格を見ます。 これは、賃金が上昇しているがインフレに追いついていない低所得労働者にとっては特に厳しいものです。

もちろん、FRBが金利を徐々に引き上げて、失業率をあまり押し上げずに物価を下げるのに十分なだけ経済が減速するようにすることが目標です。

「彼らはその綱渡りを注意深く歩かなければなりません」とシンクレアは言いました。

サインアップ： Money 101は、毎週あなたの受信トレイに配信される、財政の自由への8週間の学習コースです。 スペイン語版の場合 Dinero 101、ここをクリック.

チェックアウト: 専門家によると、退職後の貯蓄に関する「古い慣習」は機能しなくなります。戦略を変える方法は次のとおりです。 　 どんぐり+CNBC

開示：NBCUniversalおよびComcast Venturesは、 ドングリ.