これらの4つのゴールドファンドは、今できる最悪の購入です

一部の人々にとっては、インフレが発生したり、ボラティリティが上昇したりすると、金を購入するのはほとんど反射的です. そのような時、彼らは単に黄色の金属に群がります—質問はありません.

しかし、金を安全な避難所として購入することは、XNUMX つの単純な理由から、ひどい考えです。 動作しません。

私たちが今生きているごみ箱の火事の年は、金がインフレヘッジとして効果がないことの良い例を提供しています. 反対に、 6.4月1日からXNUMX%急落。

そのお粗末なパフォーマンスは、一度限りではありません。 ゴールドは実際に 過去 7 年間で XNUMX% 減少しました。 言い換えれば、それをその期間保持していたら、リターンを引き下げていたでしょう。

言い換えれば、それは安全な避難所とは正反対です!

また、配当を求める場合、金は特にお勧めできません。 もちろん、金の延べ棒とコインで支払います ゼロ 配当を保管して確保するためのコストが伴います。 のような金価格を追跡する ETF SPDR ゴールド シェア ETF (GLD
GLD
) これらのコストから解放されますが、それでも収入の流れは得られません。

したがって、配当投資家にとって唯一の選択肢は、金鉱山会社の株を直接、またはそれらを保有する ETF を通じて購入することです。 VanEckゴールドマイナーズETF（GDX
GDX
), より大規模な金会社を保有し、より探査に重点を置いています ヴァンエック ジュニア ゴールド マイナーズ ETF (GDXJ)
DXJ
GDXJ
).

問題は、GDX の利回りが 2.4%、GDXJ の利回りが 2.8% であり、彼らのペイアウトが私たちの脈動を加速させるのに十分ではないことです。 もう XNUMX つの問題は、金鉱山労働者が鉱山を運営している国の政治的不確実性、探査活動の結果の悪さ、および業界特有のその他の潜在的な落とし穴にさらされているため、金鉱山労働者を保持することは危険であるということです。

これらの要因は、今年の GDX と GDXJ に重くのしかかっていることは確かです。

高利回り クローズドエンド型ファンド（CEF）、私たちは私の中で独占的に焦点を当てています CEFインサイダー サービスは、金に投資するための別のオプションになる可能性があります & 収量も多い。 しかし、私はこのサービスのポートフォリオに金の CEF を保有していません。

考慮する GAMCO Global Gold Natural Resources and Income Fund (GGN)。 利回りは 11.7% と非常に高く、ポートフォリオの約半分を金属および鉱業会社に投資しています。 GDX や GDXJ よりもはるかに優れていますが、ゴールドよりもパフォーマンスが低く、毎日新しい安値をテストしているようです。

CEF の恩恵は少し運が良かったです。 ポートフォリオの残りの半分のほとんどはエネルギー企業であり、これらの投資は敗者を下支えするのに役立っています。 そのため、金を完全にスキップして、「純粋な」エネルギーCEFに投資する方がはるかに優れています ケイン・アンダーソン ネクストジェン エネルギー & インフラストラクチャ ファンド (KMF)、ほとんどすべてがダウンしている年にわずかに上昇しています。

ここでのポイントは明らかです。特に収入を求める私たちにとって、金は投資として機能しません。 しばらくはインフレが続くと思っていても、昨年も昨年も 十年 金が信頼できるインフレヘッジではないことを証明しました。

金に対する私の見解：忘れてください！ そして、世帯名株を保有するCEFに固執する

金をいじる代わりに、優良な米国株に固執するのが最善です。特に、高配当のおかげで、年間リターンのほとんどが現金で得られる CEF を通じて購入する場合はなおさらです。 今日の平均 CEF 利回りは約 7% です。

たとえば、次のような CEF を考えてみましょう。 リバティ オールスター グロース ファンド (ASG)。 その名前の「成長」にもかかわらず、これは収入に重点を置いており、現在の利回りは 8.9% です。 ASG は、不動産管理会社のように中型株を組み合わせて保有しています。 ファーストサービス (FSV)、 と家庭用の大型大文字のような Amazon.com（AMZN）、 ユナイテッドグループ
UNH
（うん） & ビザ
V
（V）。

私たちのゴールド プレイとは異なり、ASG は過去 XNUMX 年間で健全な収益を上げており、その間に投資家の資金はほぼ XNUMX 倍になりました。

ASG は、年間純資産価値 (NAV) の 8% を配当として支払うポリシーを持っているため、配当は少し変動しますが、そのポリシーは、ファンドが今回のような売却時に掘り出し物をすくうための現金を確保することにもなります。それが将来の成長を後押しします。 2 週間の平均と比較して、ASG の NAV に対する割引率は 52% 保険料 5% の上昇で、さらに上昇します。

マイケルフォスターは、主任研究アナリスト 逆張りの展望。 より大きな収入のアイデアについては、ここをクリックして最新のレポートをご覧ください。不滅の収入：安全な5％の配当を伴う8.4つのバーゲンファンド。　

開示：なし