巣の卵を管理するとき 退職、それを取り巻く多くの決定があります 引き出し率 使い方と使い方 ポートフォリオのバランスをリバランスする. しかし、おそらく最も重要なのは、退職後にどのような投資を行うべきかということです。 この点に関する主要な戦略的決定は、退職者がより安全なインカム投資に向かうべきか、それともより強力な報酬が得られる可能性がある資産投資に向かうべきかによって決まります。 Dimensional Fund Advisors の XNUMX 月の調査によると、退職者に関する限り、資産運用は黄金期まで確実にお金を維持するという点ではるかに優れた選択肢です。 退職後の富と所得への投資戦略を比較してみましょう。
A 財務顧問 退職後の貯蓄を最大化し、インフレによる資金の浸食を食い止めるための財務計画を作成するのに役立ちます.
資産重視の投資と収入重視の投資
投資戦略にはさまざまな種類がありますが、最も一般的なのは次の XNUMX つです。 富に焦点を当てた投資 & 収入重視の投資.
成長投資とも呼ばれる富に焦点を当てた投資は、投資家の資金を増やすために株式市場の利益に依存しています。 への投資 普通株 富に焦点を当てた投資の例です。 たとえば、投資家がある会社の株式を 100 ドルで購入し、300 ドルの価値があるときにそれを売却した場合、市場の成長を通じて、ポートフォリオに 200 ドル相当の資産が追加されたことになります。
一方、収入重視の投資は、ポートフォリオに保証されたお金を生み出す投資を対象としています。 収入に焦点を当てた投資は、リスクの少ない投資と考えられることがよくありますが、大きな報酬を得る可能性は低くなります。 企業買収 絆 インカム投資の一種です。 このシナリオでは、会社から債券を購入します。これは、基本的に会社にお金を貸すことを意味します。 その後、一定期間利息を付けて返済します。 繰り返しになりますが、富裕層への投資に伴う莫大な棚ぼたの可能性はありませんが、一定の収入は保証されています。 在庫あり 配当金 富と収入の投資を組み合わせる方法です。株式からの大きな成長の可能性がありますが、 配当支払い、毎月、四半期ごと、または毎年のいずれかで株主に支払われるお金。
調査によると、インカム投資は退職者にとってより安全であることが示されています
ディメンションファンドアドバイザー 26月XNUMX日に研究を発表 これは、XNUMX つの悪い投資シナリオを比較したものです。 これらには、株式市場のリターンの低さが含まれます。 インフレが進む そして金利が下がります。 この研究は、退職後の投資に富に焦点を当てたアプローチをとる退職者は、インカム投資に依存する人々よりもはるかに高いリスクに直面すると結論付けました。
両方のタイプの投資家を比較する際、Dimensional は、両方とも 25 歳から定期的に退職金口座に寄付し、両方とも 65 歳で退職し、貯蓄の最初にすべての資金を株式に投資し、最終的な着陸点まで滑り落ちるというシナリオを想像しました。債券のようなミックスへのより安全な投資で。 このシミュレーションでは、Dimensional は、両方のタイプの投資家が 30 年の退職を計画していると予想しました。
最初の投資家は最終的に 65 歳になり、ポートフォリオは 50% が株式で 50% が短期の名目債券です。 65 番目の投資家は最終的に 25 歳になり、ポートフォリオは株式 75%、債券投資 XNUMX% になります。 そこから、Dimensional は「退職ストレス テスト」を実行しました。このテストでは、仮想ポートフォリオにいくつかの経済条件を適用して、ポートフォリオがどのように機能したかを確認しました。
すべてのシナリオで、富に焦点を当てたポートフォリオは、85 歳までに 5.7% の確率で資産を使い果たし、95 歳までに 30.1% の確率で資産を使い果たしました。 対照的に、収入に焦点を当てた投資のポートフォリオは、0.1年までにわずか85%の確率で失敗し、20.2年までに95%の確率で失敗しました。
インフレと退職後の投資
インフレーションは、簡単に定義すると、商品やサービスの価格が市場全体で上昇し、お金の購買力が低下することです。 インフレは市場に参加するすべての人に影響を与えますが、退職者が貯蓄したお金は年月が経つにつれてますます価値が低くなるため、積極的に収入を得ていない退職者にさらに大きな影響を与える可能性があります。貯蓄はより少ない費用をカバーします。
Dimensional の調査では、予想外に高いインフレが発生した場合に、富に焦点を当てたポートフォリオと所得に焦点を当てたポートフォリオがどのように機能するかを具体的に調べました。 インフレ率が高いと、資産重視のポートフォリオでは 8.4 歳までに 85% の失敗率になりますが、所得重視のポートフォリオでは 0.1% の確率で失敗します。 95 年までに、富に焦点を当てたポートフォリオでは、予想よりも高いインフレが発生した場合に 36.3% の確率で資金が不足しますが、所得に焦点を当てたポートフォリオの失敗率は 20.2% にとどまります。
ボトムライン
退職に備えて貯蓄し、退職後の投資を管理する際には、多くの選択肢があります。 重要な決定の XNUMX つは、人生のアクティブな収益部分が終わったら、ポートフォリオをどのように構築するかということです。この致命的なコイルをシャッフルするまで、資産を維持しようとしているだけです。 この研究は、収入に焦点を当てたポートフォリオが、大きな破滅を招くことなく人生をやり遂げる可能性が最も高い選択肢であることを示す強力な証拠を示しています。
退職計画のヒント
A 財務顧問 黄金時代を乗り切るのに十分なお金を確保するための財政計画を立てるのに役立ちます。 SmartAssetの無料ツール お住まいの地域で最大XNUMX人のファイナンシャルアドバイザーと対戦します。アドバイザーの試合に無料で面接して、どちらが自分に適しているかを判断できます。 あなたがあなたの経済的目標を達成するのを助けることができるアドバイザーを見つける準備ができているなら、 今すぐ始めましょう.
貯蓄していない場合 退職 それでも、今すぐ始めてください。 のような職場退職金制度にアクセスできる場合 401（k）、それを必ず利用してください。
写真提供者：©iStock.com /アスラン・アルファン
ソース: https://finance.yahoo.com/news/retirees-could-beat-inflation-investment-130037641.html