JPモルガン、ウェルズ・ファーゴ、バンク・オブ・アメリカ、シティは業績予想を上回ったが、逆風に対する懸念は残っている

銀行株は、セッションの早い段階での損失を振り払った後、正午の取引でプラスの領域に移動しました。

JPモルガン・チェースのジェイミー・ダイモン最高経営責任者（CEO）は、忙しい決算発表の幕開けとして、消費者が支出を続け、企業が健全な状態を維持しているにもかかわらず、金利が上昇する中で経済の不確実性について警告した。

「ウクライナでの戦争、エネルギーと食糧供給の脆弱な状態、購買力を侵食し金利を押し上げている持続的なインフレ、前例のない量的引き締めなど、地政学的な緊張から来る逆風の最終的な影響はまだわかっていません。 」とダイモンは準備された声明で述べた.

JPモルガン・チェースは、市場部門を除いた2023年の純利息収入の最初の予測を74億ドルと発表しましたが、これはウォール街の最新の予測である75.2億ドルを下回っています。

JPモルガンCFOのジェレミー・バーナム氏は、記者団との電話会談で、マクロ経済の不確実性を考えると、銀行の純利子収入予測は「保守的」であると述べた。 銀行は、そのエコノミストとして、2023年後半から2024年初頭に緩やかな景気後退を計画しています 投影 12月8。

グローバルな地政学的環境を考えると、「私たちは未来を知りません」とダイモンは言いました。

「これらの不確実性は現実のものです」と彼は言いました。 「彼らがいなくなることを願っていますが、そうではないかもしれません。」

James Balanced Golden Rainbow Fund のポートフォリオ マネージャー、Brian Shepardson 氏
GLRBX、
+ 0.16％,
 JPモルガン・チェースの株式を所有するJPモルガン・チェースは、2022年の困難な経済環境を考慮すると、銀行の業績は「かなりまとも」であると述べた.

シェパードソン氏は、第2.3四半期の貸倒引当金を前四半期の1.54億XNUMX万ドルからXNUMX億ドルに引き上げ、貸倒不履行の可能性からバランスシートを保護する銀行の努力を称賛した.

シェパードソン氏は、「インフレやFRBの動きをめぐる懸念による問題がさらに発生した場合、FRBはそれから抜け出す柔軟性を非常にうまく持っています」と述べました。

JPモルガンチェース
JPM、
+ 2.52％
第 11.01 四半期の利益は、前年同期の 3.57 億ドル (10.4 株あたり 3.33 ドル) から 35.57 億ドル (30.35 株あたり XNUMX ドル) に増加した。 純売上高は、前年同期の XNUMX 億 XNUMX 万ドルから XNUMX 億 XNUMX 万ドルに増加しました。

FactSet がまとめたデータによると、JP モルガン・チェースは、3.08 株当たり 34.35 ドルのウォール街の収益予測と XNUMX 億 XNUMX 万ドルの収益を上回りました。

FactSet のデータによると、アナリストは第 3.08 四半期の結果に至るまでの数日間、JP モルガンの利益予測を引き下げており、最新の見積もりは 3.15 株あたり 30 ドルで、3.15 月 XNUMX 日の XNUMX 株あたり XNUMX ドルから下がっています。 しかし、銀行はまだより強気の予測であるXNUMXドルを上回りました。

JPモルガン・チェースの株価は午後の取引で2.5%上昇した。

KPMG US の銀行および資本市場部門のナショナル セクター リーダーである Peter Torrente 氏は、JP モルガンやその他の大手銀行の収益は堅調であり、銀行が純利子収入として報告するローンからの利益が業績を牽引していると述べました。

信用準備金は過去 XNUMX 年間で大幅に増加し、投資銀行の手数料は精彩を欠いた取引環境の影響を受け続けました。

「前四半期と同じように、業界の虫眼鏡は引き続き2023年のマクロ経済見通しに留まり、乱気流の後続指標として貸倒損失、融資需要、預金に焦点を当てている」とトレンテ氏は述べた。

バンクオブアメリカ 
BAC、
+ 2.20％
ローンの金利上昇の恩恵を受けて、金融会社が利益と収益の目標を上回った後、株価は 1.8% 上昇しました。

バンク・オブ・アメリカは、前年同期の 7.1 億ドル (85 株あたり 7 セント) と比較して、第 82 四半期に 11 億ドル (24.5 株あたり XNUMX セント) を稼いだと述べた。 支払利息を差し引いた収益は、XNUMX% 増加して XNUMX 億ドルになりました。

FactSet がまとめたデータによると、ウォール街のアナリストは、77 億 24.17 万ドルの収益に対して XNUMX 株当たり XNUMX セントの利益を予想していました。

銀行によると、純金利収入は 29% (3.3 億ドル) 増の 14.7 億ドルで、これは「保険料償却費の削減やローンの堅調な伸びなど、金利上昇の恩恵によるものです」とのことです。

バンク・オブ・アメリカのブライアン・モイニハン最高経営責任者（CEO）は、同社は「ますます減速する経済環境」に直面したが、前年同期から利益を伸ばして今年を終えることができたと語った.

モイニハン氏は、「本四半期のテーマは、本業の成長と金利が当行の預金フランチャイズの価値を提供するのに役立ったため、年間を通して一貫しています。 「それは経費管理と相まって、営業レバレッジを促進するのに役立ちました。」

ウェルズ・ファーゴの
WFC、
+ 3.25％
第2.3四半期の収益が予想を下回った後、株価はXNUMX％上昇しました。

同銀行によると、第2.59四半期の利益は、前年同期の67億5.47万ドル（1.38株当たり60ドル）から約半分のXNUMX億XNUMX万ドル（XNUMX株当たりXNUMXセント）に減少した。 これは、アナリストの予想である XNUMX 株あたり XNUMX セントを上回っています。

売上高は 5.7% 減の 19.66 億ドルで、アナリストのコンセンサスは 19.99 億ドルでした。

純受取利息は 45% 増加して 13.43 億 XNUMX 万ドルになりました。

ウェルズ・ファーゴはまた、10 年の純利息収入が 2023% 増加し、約 49.5 億ドルになると予測しています。これは、最新のアナリストの見積もりである 51.69 億ドルを下回っています。

銀行は今週初めに、 住宅ローン事業の規模を縮小する. また、消費者向け銀行業務と融資は 4% 増加し、商業銀行向け融資は 18% 増加したとも述べています。

ウェルズ・ファーゴはまた、最近の訴訟を含む訴訟および規制問題による 70 株当たり XNUMX セントの影響を以前に開示しました。 消費者金融保護局との和解.

シティグループの
C,
+ 1.69％
銀行の利益が減少した後、株価は 1.8% 上昇しました。 第 2.5 四半期の純利益は、前年同期の 1.16 億ドル (3.2 株あたり 1.46 ドル) から 1.14 億ドル (XNUMX ドル) に減少しました。 FactSet の調査によると、アナリストは XNUMX 株あたり XNUMX ドルの利益を求めていました。

収益は 6% 増加して 18.0 億ドルになり、アナリストの見積もりである 17.96 億ドルをわずかに上回りました。

ダイベストメントを除くと、収益は 5% 増加しました。これは、事業全体の金利上昇と米国のパーソナル バンキングにおけるローンの力強い伸びの影響が、インベストメント バンキングの減少とグローバル ウェルス マネジメントにおける投資商品の収益の減少、および次のような影響によって部分的に相殺されたためです。終了した市場。

キーフ・ブリュイエット・アンド・ウッズのアナリストは、銀行の業績に先立ち、金利上昇により銀行がより多くのお金を貸すことができるようになるため、大手銀行からの純利子収入が大幅に増加すると予想していると述べた。 同時に、投資銀行業務と住宅ローンの活動は低迷しています。

しかし全体として、最近のレイオフの増加にもかかわらず、米国の失業率は比較的低いままです。

ウォール街は、大手銀行からの収益を基に、経済の健全性と、金利上昇とインフレの影響に関する手がかりを探しています。

大手銀行の株価は 2023 年に上昇していますが、それでも前年の水準を大きく下回っています。

木曜日の終値の時点で、JP モルガンの株価は 4 年に 2023% 上昇しましたが、過去 16.7 か月間で 12% 下落しています。 ダウ・ジョーンズ工業株平均
DJIA、
+ 0.33％
S&P 3.2 は現在、年間で 5.7% 上昇し、過去 12 か月で 500% 下落しています。
SPX、
+ 0.40％
3.7 年には 2023% 上昇しましたが、過去 15.5 か月で 12% 下落しました。

バンク オブ アメリカの株価は 4.1 年に 2023% 上昇し、過去 30 年間で 3.7% 下落しています。 ウェルズ・ファーゴの株価は 2023 年に 23.6% 上昇し、過去 8.5 年間で 2023% 下落しました。 シティグループは 26.9 年にこれまでのところ XNUMX% 上昇しており、過去 XNUMX 年間で XNUMX% 低下しています。

消費者からの預金をめぐる潜在的な競争により、銀行は CD などの口座保有商品に対してより高い金利を支払わなければならない可能性があり、利益を食いつぶす可能性があります。

もう XNUMX つの重要な指標は、資産の質です。これは、ローン ポートフォリオの質と与信管理プログラムの影響を受けます。 これらの数字が弱まり始めれば、景気後退の可能性についてより多くの手掛かりが得られる可能性があります。

今週の JP モルガン ヘルスケア カンファレンスでのインタビューで、ディモン氏はまた、仮想通貨に対するいくつかの新たな棘を解き放ち、昨年末に破産を申請した仮想通貨取引プラットフォーム FTX を批判しました。

率直なダイモンは、彼が経済ハリケーンと呼んだものに対して警告していた 広く引用されたインタビュー 6月中。

ダイモンは火曜日に発言を再検討しました フォックスビジネスについて 「マリアとの朝」を見せる。 

「『ハリケーン』という言葉を使うべきではなかった」とダイモンはインタビューで語った。 「私が言ったことは、緩和するかもしれない嵐の雲があったということでした。 人々は大したことだとは思わないと言いましたが、私はノーと言いました、それらの嵐の雲はハリケーンかもしれません. だから私はこのことを言っている、私は話している…それは何もないかもしれない[または]悪いかもしれない、そして私たちは理解すべきだと思う、私はどちらかを予測しているわけではない.

また今週、BlackRock Inc.
BLK、
+ 0.00％
は、2019年以来初めて人員削減を計画していると述べ、雇用を削減している金融およびその他の企業のリストにその名前を追加しました.

また、お読みください。 BlackRock は 500 人を削減、または従業員の 3% 未満を削減

最新のアナリストの見積もりによると、火曜日、ゴールドマン サックスは 5.56 億 10.76 万ドルの収益に対して 1.29 株あたり 12.54 ドルの利益を報告すると予想され、モルガン スタンレーは XNUMX 億 XNUMX 万ドルの収益に対して XNUMX 株あたり XNUMX ドルの調整後利益を報告すると予想されています。