| 投資家のビジネスデイリー

FRB会合は解決したが、市場の問題は解決していない。 S&P 500 が安値付近で取引されている中、今年どのようにしてポジティブな状況を維持できたのかをご紹介します。 私たちの見通しとスイングトレードモデルのポートフォリオの両方において。

X

低被ばくによるトラブルの回避

今年の最良の戦略の 80 つは、現金を維持することです。 SwingTrader の場合、年間の平均キャッシュ ポジションは約 XNUMX% です。

ステイアウトの一例として、24月XNUMX日の安値は指数にとって重要な変曲点となった (1)。 その日を迎えると、SwingTrader でのエクスポージャーはゼロになりました。

しかし、私たちは好転の兆しが見えたら、常に露出を増やすつもりです。 S&P 500 を上回るパフォーマンスの差があるのは良いことですが、市場の回復中に長期間離脱し続けると、その差はすぐに消えてしまう可能性があります。 だからこそ、私たちは逆転の可能性のあるパイロットポジションに喜んで参加するつもりです。

下降トレンド中の空売り

状況が非常に悪い場合にショートするのはどうですか? 私たちは上昇後にショートする傾向があり、ラリーは失敗し始めます。 500月にS&P500が上昇したため、当社はいくつかのショートポジションを積みました。 しかし、数週間後、S&P 24がXNUMX月XNUMX日の安値を試す頃には (2)、私たちのショーツは覆われました。 空売りの場合は、迅速に利益を確定することがさらに重要です。

たとえS&P 500が翌週にフォロースルー日を迎えたとしても (3)その後の上昇は好調でしたが、全額投資までエクスポージャーを増やすことはできませんでした。

ナスダック総合指数はそのXNUMX日後に独自のフォロースルーデーを迎えた (4), しかし、テクノロジー株に自信を持つのは難しかったです。 強さの多くは最も下落した銘柄から来ていた。 彼らの上昇が移動平均線での下値反転につながった場合、さらに空売りの機会を設定できるように見えました。

S&P 500 と同調する

16月500日のフォロースルーデーの後、S&P50は200日移動平均線と4,600日移動平均線を上回り、再びXNUMXを超えたことで最悪期は脱したように見えた (5)。 多くの場合、私たちはSwingTraderの株のその強さに売りを入れていました。 しかし、代替品を見つけるのに苦労しました。 機能していた株は伸びているように見えました。 そうでなかったものは、さらに時間が必要であるように見えました。

最終結果は、市場が混乱に陥る前に、再び自然に露出が減少しました。

注目すべきは、ナスダック総合がほぼ同時期に200日線に頭を突き付けたことだ。 底値から反発していた銘柄の多くが50日線で頭を打ち始めた。 その時点ではロングポジションよりもショートポジションの方が多く設定されています。

S&P 500 取引は低迷しましたが、それでもアウトパフォームを達成しています

S&P500が以前の安値に戻ったため (6)、私たちは最初に取引範囲と思われる範囲での反発を探しました。 しかし、その後、S&P 500 がついに 24 月 XNUMX 日の安値を突破したため、少し下落しました。 (7).

FRB会合が予定されているため、私たちは引き続き軽めの姿勢を保った。 SPDR S&P 500 ETF (SPY) 市場が反発した後のポジション (8) パウエルFRB議長は、FRBは今後数カ月以内に75ベーシスポイントの利上げを「積極的に検討していない」と発言した。

なぜフォロースルー日の前に行動するのでしょうか? 私たちの露出はすでに非常に低かった。 少し露出を加えることで、ラリーがうまくいった場合に取り残されるのを避けることができます。

しかし、今週のように上昇がうまくいかず、S&P 500が下落したらどうなるだろうか (9)? 私たちはしこりを受け取ります。 この場合、当社のモデルポートフォリオは0.6%下落し、S&P500は3.6%下落しました。 低エクスポージャと素早いロスカットにより、さらにアウトパフォーマンスが高まりました。

それで、私たちは永遠に外にいるだけですか？ ここでは、指標と個別銘柄の組み合わせに依存してシグナルを提供します。 設定がまばらでインデックスが低いため、エクスポージャーは低いままです。 しかし、相対的な強さのラインが強い銘柄でより多くの設定が見られ始めると、それは上昇が起こりつつある可能性があるという初期の兆候です(今週のポッドキャストをチェックしてください 市場底値のリーダーの見方について）。 下落市場では株価が指数以上の修正を行う可能性があるのと同様に、上昇市場では株価が上昇する可能性があり、そこから真の富が築かれます。

SwingTrader の購読者およびトライアルリストは、過去の取引の詳細にアクセスできます。 無料トライアル ご利用いただけます。 Twitter でニールセンをフォローしてください。 @IBD_Jニールセン.

あなたはおそらくそれも好きでしょう：

スイングトレード戦略の基本

上昇トレンドがいつ始まるかを知りたいですか? 全体像を把握して毎日の株式市場の動きを追跡する

IBDビデオによるトレーディングレッスンの詳細をご覧ください

MarketSmith：調査、チャート、データ、コーチングをすべてXNUMXか所で