インフレとFRBが市場の悲惨さへの片道旅行を引き起こしている：ジム・ビアンコ

インフレがピークに達し、連邦準備制度理事会が利上げをやめるまで、市場予測者のジム・ビアンコはウォール街が悲惨への一方通行の旅に出ていると警告している。

「FRBにはインフレをもたらすためのツールがXNUMXつしかないため、需要を減速させる必要があります」とBiancoResearchの社長はCNBCに語りました。ファストマネー" 火曜日に。 「私たちは何が起こっているのか気に入らないかもしれませんが、ワシントンのエクルズビルでは、過去数週間の株式市場で見たものに彼らがあまり怒っているとは思いません。」

　 S&P 500 XNUMX日連続でドロップし、 火曜日にクマ市場に深く足を踏み入れた。 指数は23月4日の過去最高のヒットからXNUMX％オフになりました。 ナスダック 33％オフで、 ダウ それぞれの最高記録から18％。

「私たちは悪いニュースにいます。あなたが持っているので、良いニュースのシナリオです。 390,000月のXNUMX万人の仕事、」とビアンコは言った。 「彼ら（FRB）は、失業を引き起こすことなく株式市場を悲惨なものにすることができると感じています。」

一方、ベンチマーク 10年国債の利回り 2011年3.48月以来の最高レベルに達しました。現在は約17％で、先週からXNUMX％増加しています。

「債券市場、そして私は非常に専門的な用語を使用します、それは今完全な混乱です」と彼は言いました。 「これまでの債券市場で見られた損失は、これまでで最大です。 今年は債券市場史上最悪の年になりつつあります。 住宅ローン担保市場はこれ以上のものではありません。 流動性はひどいです。」

ビアンコは インフレカムバック XNUMX年間。 2020年XNUMX月のCNBCの「TradingNation」について、彼はインフレが一世代では見られない高値に急上昇するだろうと警告した。

「量的金融引き締めが来ています。 債券の最大の買い手は去っています。 そして、それは連邦準備制度です」とビアンコは言いました。 「あなたは彼らが利上げで非常にタカになることを意図しているのです。」

ビアンコは、FRBが水曜日に75ベーシスポイント引き上げると予想しており、これはウォール街の見積もりと一致しています。 彼はまた、75月の次の会議でさらにXNUMXベーシスポイントの引き上げを予測しています。

「金利を十分に引き上げることができ、経済を破壊することができ、需要を崖から落とすことができ、 インフレ 降りる。 さて、それはあなたや私が望んでいる方法ではありません」とビアンコは言いました。 「彼らが行き過ぎて、これをさらに混乱させる可能性が高いです。」

彼は、FRBが引き締め政策を後退させるために経済に深刻な打撃を与える必要があると主張している。 インフレが経済の隅々に影響を及ぼしているので、彼は警告します 事実上すべての金融資産は急激な損失に対して脆弱です。 ビアンコによると、オッズはソフトな着陸、さらにはソフトな着陸に反対しています。

彼の例外は、インフレに打ち勝つために配置されている商品です。 しかし、ビアンコはそこにも深刻なリスクがあると警告しています。

「あなたはまだ需要の破壊にありません。 ですから、そうするまで、商品は上昇し続けると思います」と彼は言いました。 「しかし、私がコモディティについて人々に与える警告は、彼らが暗号レベルのボラティリティを持っているということです。」

リスクに対する許容度が低い人にとって、Biancoは、政府が保証するマネーマーケットアカウントがより魅力的に見えるようになるはずだと考えています。 75ベーシスポイントの引き上げに基づいて、彼は1.5週間以内に0.08％ジャンプするのを見ています。 Bankrate.comの最新の週次機関調査によると、現在の全国平均レートはマネーマーケットアカウントでXNUMX％です。

インフレに追いつくことはほとんどないでしょう。 しかし、ビアンコは投資家にとって選択肢がほとんどないと考えています。

「現在、すべてが間違った方向への一方通行です」とビアンコは言いました。

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