最高のスタイルのETFを見つける方法2Q22

似たような響きのETFのリストが増え続ける中、最適なものを見つけるのはますます困難になっています。 投資家はオッズを有利に変えるためにゲームをどのように変更できるでしょうか?

ETFラベルを信用しないでください

少なくとも 179 種類の異なるオールキャップ ブレンド ETF と、701 のスタイルにわたる少なくとも 58 種類のスタイルベース ETF があります。 投資家はスタイルごとに平均 XNUMX 以上の選択肢を必要としていますか? ETFはどれくらい違うのでしょうか？

これら 179 のオールキャップ ブレンド ETF は互いに大きく異なります。 これらのオールキャップ ブレンド ETF の多くは、保有銘柄が 22 ～ 4,097 銘柄あり、リスク プロファイルやパフォーマンスの見通しが異なる、大幅に異なるポートフォリオを持っています。

他のスタイルのETFにも同じことが当てはまり、それぞれが良い株と悪い株の非常に異なる組み合わせを提供します。 Large Cap Value は銘柄選択の第 XNUMX 位です。 小型株グロースは最下位にランクされます。

分析麻痺の回避

スタイルETFの数が多いことは、投資家に役立つというよりも害を及ぼすことのほうが多いと思います。 ETF ごとに詳細な分析を手動で行うことは現実的な選択肢ではなく、投資家が不十分な分析にさらされ、収益性の高い機会を逃すことになります。 ETF を適切に分析することは、各 ETF 内のすべての株式を分析することになるため、株式の分析よりもはるかに困難です。 上で述べたように、4,097 つの ETF には最大 XNUMX 株以上の株式を含めることができます。

図 1 は、各スタイルの最高評価の ETF を示しています。

図 1: 各スタイルにおける最高の ETF

* 流動性が不十分なため、ベスト ETF では TNA が 100 億ドル未満の ETF は除外されています

図 1 の ETF のうち、VictoryShares US マルチファクター ミニマム ボラティリティ ETF VSMV
総合XNUMX位、アルファアーキテクト米国定量的バリューETF キューヴァル
XNUMX位、ファースト・トラストSMIDキャップ・ライジング・ディビデンド・アチーバーズETFSDVY
200位にランクされます。 iシェアーズ・ラッセル・トップXNUMX成長ETF IWY
順位は最下位。

「内在する危険」を回避する方法

購入前にETFの保有状況を知る必要があるのはなぜですか?

暴落する可能性のあるETFを購入しないように注意する必要があります。 保有銘柄を分析せずに ETF を購入することは、事業や財務を分析せずに株を購入するようなものです。 いくら安くても不良株を保有していればETFのパフォーマンスも悪くなります。 私の言葉をそのまま鵜呑みにしないで、この件について本誌が何と言っているかを見てください。

ファンドの保有パフォーマンス = ファンドのパフォーマンス

投資家が保有銘柄に応じて格付けされたファンドを見つけられたら

VictoryShares US マルチファクター ミニマム ボラティリティ ETF (VSMV) は、最高評価のオールキャップ ブレンド ETF であるだけでなく、私の会社が保有する 100 スタイル ETF の中で総合トップランクの (資産 701 億ドル未満の ETF を除く) スタイル ETF でもあります。カバーします。

図 1 で最悪の ETF は iShares Russell Top 200 Growth ETF (IWY) ですが、それでも魅力的な評価を受けています。

開示：David Trainer、Kyle Guske II、およびMatt Shulerは、特定の株、スタイル、またはテーマについて書くことに対して報酬を受け取りません。