大きな配当を出しているカナダの 3 つの銀行

銀行は現在、インフレを通常の水準に戻すために最善を尽くしている中央銀行によって実施された積極的な利上げのおかげで、強い追い風を享受しています。

金利が上昇すると、銀行の純利ざや、つまり、銀行がローンに課す利息から預金に支払う利息を差し引いた差額が大幅に増加します。 したがって、金融セクターが多くの投資家の注目を集めているのは当然です。 しかし、大多数の投資家は米国の銀行のみに注目しています。

カナダの銀行の中には、国内の同業他社よりもはるかに高い配当利回りを提供し、広い安全域を確保している銀行もあります。 以下では、非常に魅力的な配当を提供するカナダの XNUMX つの銀行の見通しについて説明します。

具体的には、ノバスコシア銀行 (BNS)、トロント ドミニオン銀行 (TD)、モントリオール銀行 (BMO) です。

10年ぶりの高配当利回り

ノバスコシア銀行 (BNS) はしばしばスコシアバンクと呼ばれ、ロイヤル バンク オブ カナダ (RY) とトロント ドミニオン銀行。 Bank of Nova Scotia は、カナディアン バンキング、インターナショナル バンキング、グローバル ウェルス マネジメント、グローバル バンキング & マーケッツという XNUMX つのコア ビジネス セグメントで運営されています。

Bank of Nova Scotia は、カナダの金融セクターの同業他社とは異なる成長戦略を持っています。 他の銀行が米国での事業拡大を試みる中、Bank of Nova Scotia は主に高成長の新興市場での成長に重点を置いています。 メキシコ、ペルー、チリ、コロンビアの高成長市場における主要な金融機関であり、総人口は約 230 億 XNUMX 万人であり、銀行不足の市場があります。 これらの市場には、米国よりも高い人口増加、高い GDP 成長、およびより広い純利ざやという利点があります。

この銀行は、これらの市場の細分化された状況を利用しており、今後数年間は成長を続ける可能性があります。 チリで XNUMX 番目に大きい銀行、ペルーで XNUMX 番目に大きいカード発行会社、ドミニカ共和国で XNUMX 番目に大きい銀行です。

一方、バンク オブ ノバスコシアはやや不安定なパフォーマンス記録を示しています。 過去 2.9 年間、同行の XNUMX 株当たり利益は年平均 XNUMX% しか伸びていません。

銀行は現在、非常に不安定な金融市場による逆風に直面しており、顧客は取引の頻度を減らしています。 これは、銀行の手数料が安くなることを意味します。 さらに、進行中の景気減速により、銀行は最近、貸倒引当金を増やしました。 一方、ノバスコシア銀行は金利上昇の恩恵を受けており、銀行の純金利マージンを高めています。 全体として、銀行は今年の EPS をわずかに成長させ、過去最高を更新する可能性があります。

さらに、バンク オブ ノバスコシアは 11 年連続で増配を続けており、現在 10% という 5.9 年近く高い配当利回りを提供しています。 また、過去 90 年間で最悪の金融危機であった大不況時や、コロナウイルス危機の際にも銀行が回復力を発揮したことも注目に値します。

また、銀行の 48% という妥当な配当性向を考えると、その配当には広い安全マージンがあります。 したがって、投資家は、当行の 10% というほぼ 5.9 年間の高い配当利回りを確定することができ、予見可能な将来にわたって配当が安全に保たれることを確信できます。

この銀行で「TD」を獲得する

トロント・ドミニオン銀行 (TD) のルーツは、トロント銀行が設立された 1855 年にさかのぼります。 製粉業者と商人によって形成された機関は、その後、1.4 兆ドルの資産と約 95,000 人の従業員を持つグローバルな金融機関に成長しました。

トロント ドミニオン銀行は、資産、預金、収益においてカナダ最大の銀行です。 この銀行は、国内で 21% の市場シェアを持ち、1,060 の支店のネットワークを持ち、ほとんどの小売商品で 1 位または 2 位にランクされています。 また、資産と預金では北米で XNUMX 番目に大きい銀行であり、時価総額では北米で XNUMX 番目に大きい銀行です。

トロント・ドミニオン銀行は、強力な業績記録を示しています。 過去 6.6 年間、同社は 7 株当たり利益をほぼ毎年成長させており、平均年率は 10% です。 経営陣は、その目標は最終利益を年平均 XNUMX% ～ XNUMX% 成長させることであると述べています。 堅実なビジネスモデルと有能な経営陣のおかげで、この銀行は将来有望な成長見通しを持っています。

約 XNUMX 年前、トロント ドミニオン銀行は、ファースト ホライズンを買収する意向を発表しました (FHN) は、魅力的な米国南東部の市場に焦点を当てた一流の地方銀行で、13.4 億ドルで全額現金取引を行いました。 取引が実現すれば、同行が北米での成長を加速させるのに役立つでしょう。 同社は、相乗効果を考慮した後、First Horizo​​n の推定収益の 9.8 倍を支払っています。 取引は現在の四半期に完了する予定です。 経営陣は、この買収により調整後 EPS が直ちに増加すると予想しています。

トロント ドミニオン銀行は現在、4.0% の配当利回りを提供しています。 銀行は、まともなペースで、11 年連続で配当を増やしています。 過去 6.2 年間で平均して年 8.0%、過去 XNUMX 年間で平均して年 XNUMX% ずつ配当を増やしています。 同社が大不況とパンデミックを通じて回復力を証明したことにも注意することが重要です。

また、配当性向が 43% と健全であることを考えると、4.0% の配当には十分な安全マージンがあります。

ああカナダ！ 10年連続増配

モントリオール銀行 (BMO) は、1817 年にカナダで最初の銀行として設立されました。 過去 1,400 世紀の間に、バンク オブ モントリオールは、北米に約 2022 の支店を持つ世界的な金融サービス企業に成長しました。 64 年、同社は調整後収益の 36% をカナダから、XNUMX% を米国から生み出しました。

Bank of Montreal の主な競争上の優位性は、その長い歴史と評判、そして規模の大きさです。 同社は北米で XNUMX 番目に大きい資産を持つ銀行であり、カナダではビッグ XNUMX 銀行の XNUMX つです。 ノバスコシア銀行やトロント ドミニオン銀行と同様に、モントリオール銀行は大不況とコロナウイルスのパンデミックを通じて回復力を証明しました。

モントリオール銀行は堅実な業績を上げています。 過去 5.8 年間、同社は平均年率 10% で一貫して 2024 株当たり利益を伸ばしてきました。 さらに良いことに、最近の Bank of the West の買収により、この銀行は今後数年間でその成長を加速させる可能性があります。 経営陣は、この買収により EPS がすぐに増加し、XNUMX 年には XNUMX% 以上増加すると予想しています。

モントリオール銀行は 10 年連続で増配を続けています。 過去 4.0 年間、配当は年平均 8.3% しか増加していませんが、過去 XNUMX 年間は年平均 XNUMX% の成長率で加速しています。

40% という堅実な配当性向と不況に対する回復力が証明されているおかげで、この銀行は今後も何年にもわたって配当を増やし続ける可能性があります。 したがって、投資家は株式の現在の 4.3% の配当利回りを固定することができ、配当が今後何年も上昇し続けることを確信できます。

最終的な考え

ほとんどの米国の投資家は、カナダの銀行の名前になじみがないと感じているため、カナダの銀行を無視しています。 また、ドル高はこれらの銀行の収益と米国の投資家が受け取る配当に悪影響を及ぼすため、これらの株式の通貨リスクを回避することを好みます。

一方、上記の XNUMX つの銀行は、米国のほとんどの銀行よりもはるかに高い配当利回りを提供しており、広い安全域を確保しています。 さらに、彼らはほとんどの米国の銀行よりもはるかに景気後退に強いことが証明されています. したがって、投資家は現在の株価付近でこれらの高品質の銀行を購入することを検討する必要があります。